远期利率计算公式解析 远期利率协议计算例题

远期利率计算公式解析

其实计算15个月后的6月期远期利率FR6,需要知道15个月的零息利率R15和R21(=15+6)个月的零息利率R21,根据无套利或说金融产品等价原则,半年复利的情况下,(1+R21/2)^(2*21/12)=(1+R15/2)^(2*15/12)*(1+FR6/2)^(2*6/12) 而R15和R21可以通过12月、18月和24月的零息利率线性插值得到.

3*6的远期利率,是指三个月后6个期的利率.题目中的6个月当期利率8%,应该是9个月期才可以计算,假如是9个月期.可以这样理解,银行即期借款(假如1元),期限9个月(利率8%),将借来的钱投资(利率6%)三个月,三个月后投资本利收回,贷给远期利率的买家(利率R),贷款收回的本利正好是银行借期为9个月的本利相同.1*(1+6%/4)*(1+R/2)=1*(1+8%*9/12) R=[(1+8%*9/12)/(1+6%/4)-1]*2=8.867%3*6的远期利率8.867%

公式e^[r(t-t)]=e^[r2(t-t1)]*e^[r1(t1-t)],假设现在是t时刻 r 是t到t期的即期利率 r1是t到t1期的即期利率 r2是t1到t期的远期利率 所以 1年期即期利率就是0-1年的远期利率10% 2年.

远期利率协议计算例题

1.预计利率下降,应该是空头.

远期利率公式的推导过程

公式e^[r(t-t)]=e^[r2(t-t1)]*e^[r1(t1-t)],假设现在是t时刻 r 是t到t期的即期利率 r1是t到t1期的即期利率 r2是t1到t期的远期利率 所以 1年期即期利率就是0-1年的远期利率10% 2年.

1.球的体积公式的推导 基本思想方法:先用过球心 的平面截球 ,球被截面分成大小相等的两个半球,截面⊙ 叫做所得半球的底面.(l)第一步:分割. 用一组平行于底面的.

远期利率结算金公式

客户买入协议,如果市场利率大于协定利率,则由银行支付给客户结算金. 远期利率协议是一种远期合约,买卖双方(客户与银行或两个银行同业之间)商定将来一定时.

1、保险公司的月复利形式,月利率=年利率÷12.(是除以12个月,并不是开12次方!)2、我明白你这个提问的意思,就是想从数学的角度,简单的了解一下到底哪个数.

即期利率的计算范例

公式e^[r(T-t)]=e^[r2(T-T1)]*e^[r1(T1-t)],假设现在是t时刻 r 是t到T期的即期利率 r1是t到T1期的即期利率 r2是T1到T期的远期利率 所以 1年期即期利率就是0-1年的远期利率10.

t年期即期利率的计算公式:P_t=Mt\frac{(1+S_t)^t} Pt是t年期无息债券的当前市价,Mt是到期价值,St是t年期即期利率.考虑到利率随期限长短的变化,人们采用了这样一.

Fn=(1+Rn)^n/(1+Rn-1)^(n-1)-1Fn代表第年的远期利率,R代表即期利率R=10% R2=9.75% R3=9.5% R4=9.25%